Pengelolaan keuangan memoderasi pengaruh sikap keuangan dan inklusi keuangan terhadap kinerja keuangan (studi kasus pada umkm barbershop di kota Kefamenanu)

Romana Gianesti Konda; Desmon Redikson Manane; Felisisima Afoan

Romana Gianesti Konda Universitas Efarina
Desmon Redikson Manane Universitas Efarina
Felisisima Afoan Universitas Efarina

Keywords: financial attitudes, financial inclusion, financial management, financial performance, MSMEs

Abstract

This study aims to analyze the role of financial management as a moderating variable in the relationship between financial attitudes and financial inclusion on the financial performance of Barbershop MSMEs in Kefamenanu City. The main problem faced by business actors is low financial performance due to unwise financial behavior and minimal utilization of formal financial services. This study uses a quantitative approach with the Partial Least Squares–Structural Equation Modeling (PLS-SEM) method on 50 barbershop owners as respondents. The results show that financial attitudes have a positive and significant effect on financial performance (coefficient = 0.259; p-value = 0.001; effect size = 0.267, medium category). In addition, financial inclusion also has a significant positive effect on financial performance with an effect size of 0.232 (medium category). Furthermore, financial management was shown to moderate the relationship between financial attitudes (coefficient = 0.295; p-value = 0.012) and financial inclusion (coefficient = 0.294; p-value = 0.016) on financial performance. This finding confirms that effective financial management practices can strengthen the influence of financial attitudes and financial inclusion in improving the financial performance of MSMEs, particularly the barbershop sector in Kefamenanu City.

References

Ajzen, I. (1991). The theory of planned behavior. Organizational Behavior and Human Decision Processes, 50(2), 179–211.

Al-Shaikh, F. N. (1998). Strategic planning and organizational performance in small and medium enterprises (SMEs): A study of Saudi Arabian manufacturing enterprises [Disertasi, University of Bradford].

Amelia. (2022). Pengaruh sikap keuangan terhadap pengelolaan keuangan UMKM. Jurnal Ekonomi dan Bisnis, 5(1), 22–34.

Anthony, H. M., & Safitri, R. (2020). Pengaruh financial attitude terhadap perilaku keuangan generasi milenial. Jurnal Ilmu Manajemen, 8(3), 90–102.

Atkinson, A., & Messy, F. A. (2012). Measuring financial literacy: Results of the OECD/International Network on Financial Education (INFE) pilot study (OECD Working Papers on Finance, Insurance and Private Pensions No. 15). https://doi.org/10.1787/5k9csfs90fr4-en

Brigham, E. F., & Ehrhardt, M. C. (2020). Financial management: Theory & practice (15th ed.). Cengage Learning.

Brigham, E. F., & Houston, J. F. (2019). Dasar-dasar manajemen keuangan. Salemba Empat.

Cahyani, D. (2021). Pengaruh pengelolaan keuangan terhadap kinerja keuangan UMKM. Jurnal Akuntansi Multiparadigma, 12(1), 87–98.

Dienillah, A., & Anggraeni, R. (2016). Pengaruh inklusi keuangan terhadap kesejahteraan UMKM. Jurnal Keuangan dan Perbankan, 20(2), 145–154.

Eniola, A. A. (2016). The role of financial inclusion on the growth of SMEs in Nigeria. Journal of Small Business and Enterprise Development, 23(2), 38–49.

Fahmi, I. (2017). Analisis laporan keuangan. Alfabeta.

Furnham, A., & Argyle, M. (1998). The psychology of money. Routledge.

Ghozali, I. (2018). Aplikasi analisis multivariate dengan program IBM SPSS 25. Badan Penerbit Universitas Diponegoro.

Ghozali, I. (2019). Aplikasi analisis multivariate dengan program IBM SPSS 26. Badan Penerbit Universitas Diponegoro.

Halim, A. (2020). Manajemen usaha mikro kecil menengah (UMKM). Rajawali Pers.

Hery. (2017). Analisis laporan keuangan: Pendekatan rasio keuangan. Grasindo.

Horne, J. C. V., & Wachowicz, J. M. (2008). Fundamentals of financial management (13th ed.). Pearson Education.

Humaira, M. (2018). Pengaruh sikap keuangan terhadap kinerja keuangan UMKM di Kota Padang. Jurnal Manajemen dan Kewirausahaan, 10(2), 112–120.

Islamia, N., Sari, P. A., & Wahyuni, A. (2022). Sikap keuangan dan literasi keuangan sebagai prediktor pengelolaan keuangan pelaku UMKM. Jurnal Ilmiah Ekonomi, 15(1), 55–67.

Ismail, R. (2023). Inklusi keuangan dan kinerja keuangan UMKM di era digital. Deepublish.

Kasmir. (2010). Manajemen keuangan. Rajawali Pers.

Khadijah, N., & Purba, A. T. (2020). Manajemen keuangan UMKM dan implikasinya terhadap kinerja. Jurnal Ekonomi & Bisnis, 8(1), 22–30.

Lusardi, A., & Mitchell, O. S. (2014). The economic importance of financial literacy: Theory and evidence. Journal of Economic Literature, 52(1), 5–44.

Munizu, M. (2010). Pengaruh faktor-faktor eksternal dan internal terhadap kinerja UMKM di Sulawesi Selatan. Jurnal Manajemen dan Kewirausahaan, 12(1), 33–41.

Otoritas Jasa Keuangan (OJK). (2014). Strategi nasional literasi keuangan Indonesia (revisit 2014). Otoritas Jasa Keuangan.

Purba, R., Khadijah, N., & Yuliana, D. (2021). Manajemen keuangan UMKM: Strategi bertahan di masa pandemi. Jurnal Ekonomi dan Bisnis, 9(1), 101–115.

Rahayu, S., & Putra, W. (2021). Sikap keuangan dan kinerja UMKM. Jurnal Bisnis dan Kewirausahaan, 6(2), 67–75.

Rindivenessia, D., & Fikri, M. (2021). Pengaruh literasi dan sikap keuangan terhadap perilaku keuangan UMKM. Jurnal Ilmiah Ekonomi dan Bisnis, 18(2), 113–121.

Rindivenessia, D., & Fikri, M. (2021). Pengaruh sikap keuangan terhadap perilaku keuangan UMKM di Kota Bandung. Jurnal Ekonomi Kreatif, 5(1), 45–56.

Rismawati. (2020). Evaluasi kinerja keuangan UMKM. Jurnal Akuntansi dan Bisnis, 11(1), 20–30.

Sari, W., & Lestari, D. (2025). Literasi keuangan, inklusi, dan teknologi: Implikasi bagi UMKM. Jurnal Keuangan dan Bisnis Digital, 7(1), 110–125.

Septiani, R., & Wuryani, E. (2020). Inklusi keuangan dan dampaknya terhadap kinerja keuangan UMKM. Jurnal Manajemen, 15(1), 88–102.

Septiani, R., & Wuryani, E. (2020). Pengaruh inklusi keuangan terhadap kinerja UMKM di Kota Semarang. Jurnal Ekonomi dan Perbankan Syariah, 8(1), 45–56.

Setiawan, A., & Fajar, M. (2025). Literasi keuangan dan inklusi terhadap kinerja keuangan UMKM. Jurnal Ilmu Ekonomi Terapan, 8(2), 140–152.

Suci, R. P. (2017). Dinamika usaha mikro, kecil dan menengah (UMKM). Kementerian Koperasi dan UKM RI.

Suci, R. P. (2017). Perkembangan UMKM sebagai penopang ekonomi Indonesia. Jurnal Ekonomi dan Kebijakan Publik, 8(1), 55–67.

Sugiyono. (2023). Metode penelitian kuantitatif, kualitatif, dan R&D (Edisi ke-2). Alfabeta.

Susanti, R., & Hidayat, R. (2020). Sikap keuangan dan kinerja UMKM. Jurnal Manajemen Bisnis, 4(2), 78–89.

Susanto, A., Lestari, W., & Nuraini, F. (2022). Inklusi keuangan dan tantangannya dalam UMKM. Jurnal Ekonomi Pembangunan, 13(1), 122–133.

Tambunan, T. T. H. (2002). Usaha kecil dan menengah di Indonesia: Beberapa isu penting. Salemba Empat.

Triani, R., & Wahdiniwaty, R. (2020). Sikap keuangan dan perilaku konsumen. Jurnal Ekonomi dan Bisnis, 6(1), 34–49.

Winarto, B. (2020). Inklusi keuangan dan literasi keuangan pada UMKM. Jurnal Ekonomi dan Bisnis, 10(1), 1–10.

Wulansari, D., & Muhadjir, M. (2022). Manajemen keuangan UMKM dalam perspektif praktik. Jurnal Bisnis dan Akuntansi, 7(1), 21–35.

Yanti, F. (2019). Pengaruh inklusi keuangan terhadap pertumbuhan UMKM di Indonesia. Jurnal Ekonomi & Keuangan Islam, 5(2), 125–132.

Yanti, N. (2019). Pengaruh inklusi keuangan terhadap peningkatan kinerja UMKM. Jurnal Inovasi Ekonomi, 4(3), 123–134.

Yuliani, S., & Wibowo, A. (2021). Pengaruh pengelolaan keuangan terhadap kinerja UMKM. Jurnal Ilmu Ekonomi, 10(1), 99–110.